Отчет Налоговой №01 — Хищения без остановки

В этом документе собраны выдержки из актов и заключений налоговой проверки ГК «Висма» за последние годы. Ни один из них не увидел свет в текущем виде — Валерий Герюгов, благодаря хорошим отношениям с «оборотнями в погонах», блокировал рассмотрение этих документов, проплачивая появление беззубых отчетов из серии «здесь все хорошо». Получив настоящие документы и ознакомившись с их содержанием, наконец-то можно представить себе всю глубину экономического падения ГК «Висма». Становится очевидным и ответ на вопрос о том по какой причине не возвращены деньги кредиторам — воруют.


(1) Системные расхождения в суммарных оборотах и остатках на конец периода по всем юридическим лицам ГК «Висма» (в первую очередь «УК Висма» и ЗАО «Висма») объясняются низким качеством бухгалтерского учета Группы, допускающего умышленное несоответствие показателей оборотов и задолженности во внутригрупповых операциях. Акты сверки внутригрупповых взаиморасчетов исторически не подписывались, а в текущем периоде подписываются с отклонениями. Умышленные действия руководства приводят к тому, что, что, с учетом роста долговой нагрузки при одновременном снижении доходов, компании ГК «Висма» не смогут расплатиться по своей задолженности как перед ПАО «Сбербанк», так и перед прочими кредиторами.


(2) Коэффициент финансовой автономии ГК «Висма» характеризуется отрицательной динамикой, более того в период 31.12.2014-30.06.2015 собственный капитал Группы (по данным нормализованного баланса) был отрицательным вследствие роста непокрытых убытков. В течение исследуемого периода активы финансировались за счет обязательств более чем на 95%. В дальнейшем, до 30.06.2016 г., негативная тенденция ухудшилась еще больше. Коэффициент финансовой устойчивости характеризовался значениями в рамках рекомендуемых вплоть до 31.12.2012, однако наблюдается аналогичная отрицательная динамика в последующие годы, связанная с накоплением непокрытых убытков и, как следствие, отрицательным собственным капиталом. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств указывает на то, что активы Группы обеспечены лишь заемными средствами и динамика негативная. При этом коэффициент стал отрицательным с 2014 года и далее в связи с возникновением непокрытых убытков. Объем непокрытых убытков увеличивается, а объем заемных средств, в среднем находится на уровне 2 млрд. руб. на отчетные даты исследуемого периода, причем на 30.06.2015 непокрытые убытки превысили 1,7 млрд. руб. Вместе с этим отмечается высокая зависимость финансовых результатов Группы от условий кредитования в связи с преобладанием заемных средств в структуре обязательств.


(3) Высокие показатели оборачиваемости собственного капитала в 2012-2013 гг. связаны с незначительным объемом собственного капитала Группы. С начала 2014 года до конца первого полугодия 2016 года собственный капитал ГК «Висма» — отрицательный (по данным нормализованного баланса) из-за умышленно накопленных непокрытых убытков. Вместе с этим, оборачиваемость активов, оборотных средств и дебиторской задолженности характеризуется стремительным ускорением. Данное ускорение в основном является следствием стремительного снижения размера активов в нормализованном балансе за счет корректировок безнадежной и сомнительной дебиторской задолженности, запасов и финансовых вложений, осуществленных специалистами Межрайонной инспекции Федеральной налоговой службы № 3 по Карачаево-Черкесской Республике. Оборачиваемость кредиторской задолженности в течение анализируемого периода замедлилась на 50% в связи с сокращением оборотов по расчетам с поставщиками и подрядчиками при одновременном накоплении остатков по кредиторской задолженности – сокращение оплаты поставок при росте закупок.


(4) В течение длительного периода времени наблюдается возникновение искусственно созданных кассовых разрывов и неспособность Группы производить оплату кредиторской задолженности в срок за счет поступления от платежей по дебиторской задолженности, что также подтверждается наличием кредиторской задолженности без движения. Оборачиваемость запасов характеризуется резко отрицательной динамикой – в 2012 году требовалось около двух месяцев для полного оборота запасов, а к 1 полугодию 2015 года требовалось более шести месяцев для полного оборота запасов, к середине 2016 года этот показатель усугубился еще больше. Объем запасов на 01.01.2012 достигал 609 951 тыс. руб., а на 30.06.2015 – 855 590 тыс. руб. (рост запасов в денежном выражении составил 40,3%). Вместе с тем, полноценной инвентаризации товарно-материальных ценностей в ГК «Висма» не проводилось ни разу за все время существования организаций, поэтому реальный размер запасов, имеющихся у Группы на текущий момент, скорее всего, можно оценить в 20% от заявленного.


(5) За последние три года Группа получала убытки (по показателю «Чистая прибыль/убыток») по итогам всех отчетных периодов, причем чистый убыток по данным нормализованного отчета о прибылях и убытках характеризуется резким ростом (с 265 430 тыс. руб. в 2012 году до 1 024 775 тыс. руб. в 1 полугодии 2015 года). Отметим, что в связи с ростом чистых убытков коэффициенты рентабельности по чистой прибыли характеризуются отрицательной динамикой. При этом, рентабельность продаж в среднем сохранялась на уровне более 14%, исключая 2014 год. Рентабельность продаж по чистой прибыли показала резкую отрицательную динамику. Сокращение происходило преимущественно в связи с ростом коммерческих (в среднем на 8,9% в год) и прочих расходов (в среднем на 23,4% в год) Группы при незначительном среднем росте выручки – на 4,0% в год. Судя по данным изучения финансовой документации Группы, указанные показатели связаны с изъятием из компании значительных финансовых средств, которые были выведены через подставные компании по фиктивным основаниям. Резкая отрицательная динамика рентабельности активов обусловлена накоплением убытков от хозяйственной деятельности при сокращении валюты баланса, в основном из-за резкого снижения объема дебиторской задолженности — ее списывали тоже по фиктивным основаниям для специально выделенного пула подставных компаний.


(6) Отмечается, что по состоянию на 30.06.2015 требуется выручка за 8 месяцев (из расчета по среднемесячной выручке за 1 полугодие 2015 года) для погашения текущих обязательств за счет поступающей выручки. Существует высокая зависимость Группы от заемных средств и, как следствие, зависимость финансовых результатов от условий предоставления кредитов. При этом, Группа не перестраивает свою деятельность для создания хотя бы видимости погашения своих обязательств, а структура активов Группы изменилась в пользу низко ликвидных активов (в частности за счет снижения дебиторской задолженности при одновременном росте запасов). В этой связи весьма вероятным является нехватка денежных средств для оплаты поставок в связи отсутствием поступлений денежных средств от покупателей и заказчиков.


(7) Следует отметить, что большая часть наиболее существенных показателей финансового состояния находится в зоне риска и существенно отличаются от рекомендуемых значений показателей в худшую сторону, то есть в целом финансовое состояние Группы «Висма» — неустойчивое. Например, прирост валюты баланса за период с 01.01.2012 по 01.01.2016 -46,9%, рентабельность продаж по чистой прибыли (коэффициент чистой прибыльности 1 пг. 2014) -84,5%. Оба значения находится в отрицательной зоне.


(8) Показатель абсолютной ликвидности ГК «Висма» был ниже рекомендуемого значения и характеризовался незначительной динамикой, за исключением 2012 года (на границе рекомендуемого значения), когда краткосрочные заемные средства сократились практически в два раза, а краткосрочные ликвидные финансовые вложения Группы в составе оборотных активов выросли более чем в полтора раза. Финансовые вложения увеличились в основном в части займов, предоставленных физическим лицам: Герюгову В. А., Чугунову И. С. и Тишкову А. Ю. В последующие годы коэффициент резко снизился, в связи с увеличением кредиторской задолженности (с 843 110 тыс. руб. в 2012 году до уровня 1 778 121 тыс. руб. в 2013 году, 1 242 248 тыс. руб. – в 2014 году и 1 259 800 тыс. руб. – в 1 полугодии 2015 года). Также существенное влияние оказало сокращение объема краткосрочных финансовых вложений. Увеличение кредиторской задолженности в основном произошло по компаниям «ТД «Техностандарт», ООО «Глобус», «Дойче Лизинг Восток», ООО «ТК Резерв», ООО «Техномаркет», ООО «Премьер-сервис». По состоянию на последнюю отчетную дату коэффициент текущей ликвидности равен 0,22, что ниже рекомендуемого значения. Консультанты отмечают, что в 2013 году и далее коэффициент текущей ликвидности был ниже рекомендуемого значения, кроме того в течение всего исследуемого периода характеризовался отрицательной динамикой. Динамика снижения коррелирует с сокращением объема искусственно списываемой дебиторской задолженности. Стоит отметить, что такая тенденция подтверждается изменениями в структуре баланса – снижение дебиторской задолженности и рост кредиторской задолженности.


(9) Обеспеченность обязательств Группы ее активами имеет устойчивую тенденцию к снижению. К концу анализируемого период обязательства Группы обеспечены активами всего на 26% с дальнейшим прогнозом к снижению этого показателя. Значение коэффициента степени платежеспособности по текущим обязательствам (7,80 – практически 8 месяцев) свидетельствует о том, что Группе по состоянию на 30.06.2015 требуется выручка за 8 месяцев (из расчета по среднемесячной выручке за 1 полугодие 2015 года) для погашения текущих обязательств за счет поступающей выручки. В соответствии с Методикой проведения Федеральной налоговой службой учета и анализа финансового состояния и платежеспособности стратегических предприятий и организаций (утв. приказом Минэкономразвития Российской Федерации от 21.04.2006 г. N 104), «если степень платежеспособности по текущим обязательствам больше 6 месяцев и одновременно коэффициент текущей ликвидности меньше 1, то данный объект учета относится к группе 2». То есть, Группа не имеет достаточных финансовых ресурсов для обеспечения своей платежеспособности.


(10) Специалисты налоговой инспекции отмечают, что в расчетах с контрагентами Группы, прямо или косвенно связанными с группой через руководителей либо собственников, такими как: ООО «Висма-Люкс» (г. Санкт-Петербург), ООО «Архыз-Пермь», ООО «Висма-Архыз» (г. Казань) и другие, имеется тенденция формирования и накопления в 2012-2013 гг. дебиторской задолженности перед Группой с последующей ликвидацией указанных и аналогичных юридических лиц в 2014-2016 гг. Отмечается также, что ООО «Стеркорат», руководителем которого в отдельные периоды времени значился Субботин Алексей Александрович  (Начальник ФЭО ООО «Висма Люкс»); совершило продажи основных средств и товаров в 2013-2014 гг. компаниям Группы ООО «Висма Люкс» и ЗАО «Висма» (на сумму 81 296 571 тыс. руб. с НДС), а также совершило закупку у ЗАО «УК «Висма» на сумму 84 700 тыс. руб. с НДС. Совершенно очевидно, что указанные операции не были связаны с реальным движением товаров. По сути, данные операции связаны с процессом «выборки» кредитных средств, предоставленных ПАО «Сбербанк» и ООО «Стеркорат» использовался в качестве посредника, позволяющего выполнить требование банка о предоставлении средств только на закупку товаров и основных средств.

admin